原文标题：《2021 加密职业猜测》
撰文：Paul Veradittakit
翻译：卢江飞
本期 VeradiVerdict 将是 2020 年的最后一期，这一年终于要曩昔了！2020 年是命运多舛的一年，新冠病毒疫情改变了咱们的生活方法、改变了人们开展事务的方法、改变了买卖方法、也改变了与他人互动的方法。当然，在曩昔的一年时刻里，组织出资者和散户出资者对加密钱银的选用速度也加快了。除了财物多元化 / 价值存储、渠道可拜访性增强这些主题之外，咱们还看到区块链可扩展性和加密运用程序取得了巨大进步，尤其是去中心化金融得到迅猛开展。
遭到联合广场危险出资公司的弗雷德·威尔逊（Fred Wilson）年度猜测的启示，我反思了自己在 2020 年所做的职业猜测，现在决定对明年再进行一次猜测，这么做一方面能够发掘曩昔主意是否得到开展，另一方面也能深化发掘一些未来感爱好的范畴。我之前在 Coindesk 上发表过一次加密职业猜测剖析，但现在想重新进行一些更新——特别是在这个特别时刻，比特币价格现已到达了新的前史高点：28200 美元！
再次，我祝大家节日快乐、新年快乐，我信任 2021 年将是区块链 / 加密职业史无前例的一年！
关于加密钱银职业来说，2020 年是令人振奋的一年，尤其是比特币和去中心化金融（DeFi）价值得到大幅添加，央行数字钱银（CBDC）也迈出了重要一步，构建去中心化运用程序（dapps）的技能也比曩昔先进了许多。在加密钱银职业里，我觉得 2021 年会有七个范畴将会有进一步开展：
1、比特币：比特币从 2020 年一月份时的约 7,000 美元飙升至年末的近 30,000 美元，你会看到日常用户和组织出资者对比特币的爱好越来越稠密，因而 2021 年比特币价格将会继续飙升。
2、央行数字钱银：咱们看到 2020 年央行数字钱银研讨取得了重要进展，比方我国发动了许多重要的试点测试作业，多家欧洲银行和美联储也开端对央行数字钱银进行深化研讨。我期望在 2021 年能看到更多的央行数字钱银试点项目，乃至期望我国或日本能够全面推出央行数字钱银。
3、去中心化金融：毫无疑问，2020 年是属于去中心化金融的一年。似乎在一夜之间，数十种 DeFi 协议就能获利数亿美元，人们正在从流动性挖矿和 DeFi 中取得巨大报答，2021 年咱们很或许会看到更多大型去中心化金融项目呈现。
4、加密钱银选用：从金融视点来看，加密钱银正变得越来越有利可图，这也会「影响」越来越多人在零售运用中运用加密钱银。另一方面，央行数字钱银和和 Facebook 的 Diem 安稳币（以前称为 Libra）等大型项目也开端招引大众眼球。考虑到这些因素，2021 年很或许将成为干流加密钱银选用的要害之年。
5、监管法规：跟着加密钱银功用逐渐扩展到更多零售和日常运用事例中，我期望看到监管组织出台更多有关监管措施，这样也能为作为日常价值存储的加密钱银提纲法规辅导。2020 年，美国国税局初次向纳税人询问了他们运用虚拟钱银的财务记录。跟着央行数字钱银和更多安稳币的推出，各国政府将在 2021 年愈加重视加密钱银的运用方法和监管方法。
6、收买吞并：根据 Pantera 发布的研讨数据显现，2020 年加密钱银职业的收买吞并均匀买卖规划从 2019 年的 1,920 万美元添加到 2020 年的 4,590 万美元。越来越多加密钱银公司将会跻身「独角兽沙龙」，Coinbase 将于 2021 年进行初次公开募股（IPO），估计也会有更多公司开端探究海外借壳（SPAC）作为上市的一种方法。跟着越来越多加密项目呈现，企业开展和并购将在 2021 年成为加密钱银职业里一股大趋势。
7、私家财物数字化：跟着金融组织对加密钱银的爱好日益稠密，他们会开端重视怎么运用区块链技能和加密钱银更好地支撑现有经济。举个例子，传统证券挂号低功率和安全性都令人难以置信，经过加密签名和自动化来支撑，这些问题都会得到有用缓解。2021 年，我等待看到更多组织开端探究财物数字化的潜力。
至少能够说，2020 这一年发生了很多事。在区块链和加密钱银方面，咱们也看到了几个要害的开展：比特币区块奖赏折半、流动性挖矿鼓起、还有一些去中心化金融（DeFi）运用呈现爆炸性添加，区块链互操作性东西也变得越来越强大，等等。
跟着 2021 年的到来，估计各国之间的严重情绪会逐渐平缓、新冠病毒疫情也会得到缓解，相关商场动摇影响渐渐减少，我等待看到区块链技能进一步立异并得到广泛运用，商场影响力估计将变得愈加多样化。一方面，区块链和加密钱银职业正变得越来越复杂，但另一方面又更易于拜访，在构建去中心化、用户是上帝的金融系统方面，加密社区的视野将会大幅拓展。
2020 年猜测结果
接下里，我将回忆一下自己在 2019 年末所做的加密职业猜测。除了有关职业或趋势在 2020 年的开展情况摘要之外，我会首要给出一个猜测精确性总结，这样能够让大家理解我去年的猜测是否靠谱。具体来说，在我 2019 年末所做的加密职业猜测中：一项最不精确，五项最精确。
Diem （前身为 Libra）/ Novi （前身为 Calibra）：考虑到 Diem 在 2019 年所经历的一系列重大事件（从监管意义上），我此前估计 2020 年关于 Facebook 的数字钱银项目来说会是令人振奋的一年，包含树立名誉、应对监管问题、以及并开端招引人们选用。但实际情况并非如此，2020 年，Diem 的发布被推迟了，而且在曩昔一年期间始终处于大众的重视之下。2020 年 4 月，Libra 协会宣告将对其架构进行重大修改，以处理一些首要监管问题。此外，Libra 协会还决定将该项目从 Libra 重命名为 Diem，并将钱包从 Calibra 重命名为 Novi。最近，该方案的要害人物宣称 Diem 数字钱银渠道最早能够在 2021 年 1 月发动。即使 Diem 在 2020 年没有引起大众的重视，他们肯定在幕后进行了一些要害开发作业。此外，跟着针对 Facebook、Instagram 和 WhatsApp 具有开创性的联邦反托拉斯诉讼发动，Diem 数字项目很或许在未来几个月内引起更多重视。
精确度：3
比特币区块奖赏折半：2020 年五月，比特币区块奖赏从 12.5 BTC 折半至 6.25 BTC，这件事无疑引起了广泛重视，可是区块奖赏折半事件对比特币价格的切当影响似乎仍然不明确。商场对区块奖赏折半事件的反响似乎也比较平淡，而且就在区块奖赏折半几天后，比特币价格乃至还下跌了一点。一些专家剖析，或许是由于在比特币区块奖赏折半之前，价格就现已预先「计入」了。换句话说，由于出资者期望比特币价格能在区块折半之前上涨，所以把这种预期「投入」到了区块奖赏折半事件发生之前，导致比特币价格在「折半」前增值，从而使事件发生后看不到太显着的价格改变。但即便如此，区块奖赏折半无疑也对比特币长时刻前景和微观叙事产生重大影响，其实从很早之前传统出资者就一向质疑比特币的潜力。
精确度：4
区块链游戏：很遗憾，在整个 2020 年，咱们没有看到区块链游戏范畴有太多立异开展，当然也没有太多面向大众发布的区块链游戏。现在来看，由于区块链游戏仍然较为复杂性，运行时刻一般很慢，因而许多游戏开发人员在构建链上游戏方面仍需面临很多技能摩擦。可是，商场对区块链游戏这个概念的爱好并未消退。许多游戏创作者正在探究怎么将非同质化代币（NFT）用作游戏中有价值的数字财物。包含 Pixelmatic、Ubisoft 和 Atari 在内的多家游戏作业室都宣称，区块链技能将来或许在他们的游戏中扮演重要人物，而且现已开端活跃探究这一概念。迄今为止，最有前途、也是最著名的区块链游戏应该算是「The Sandbox」，这款游戏类似于 Minecraft，用户能够经过区块链将数字财物钱银化，据悉 The Sandbox 现已宣告与 Atari 和 Square Enix 等首要游戏开发商建立合作伙伴关系。
精确度：2
DeFi 添加：如果说 2020 年是 DeFi 之年，应该没有太多人会反对。毫无疑问，加密钱银职业 2020 年最大趋势之一就是流动性挖矿。简单来说，流动性挖矿本质上是让用户将自己的财物作为协议流动性来供给，以交流协议管理代币。跟着时刻的流逝，由于人们对协议的爱好越来越稠密，相关管理代币的价值就会不断添加，一般会为供给流动性的用户带来丰厚报答，并鼓励他们继续支撑 DeFi 协议。2020 年，Compound、Balancer、Yearn.Finance 以及其他更多 DeFi 协议管理代币的发行价值都呈现了大幅添加。此外，这些渠道为流动性供给者供给的管理代币出资报答年化收益率乃至能到达 100-200％。2020 年 1 月，总计只有约 10 亿美元的资金被锁定在 DeFi 渠道上，但到了八月份，这一数字现已飙升到 150 亿美元。有趣的是，MakerDAO 仍然是现在锁仓价值最大的去中心化金融渠道，尽管 Compound 和其他 DeFi 渠道在 2020 年中也多次夺取了榜首名的位置，但 MakerDAO「盘踞」榜首的时刻最长。用户开端从去中心化社区具有的金融系统中受益，估计到 2021 年，这种振奋和快速添加仍将会继续下去。
精确度：5
央行数字钱银：新冠病毒疫情现已对国际上几个最大经济体的经济开展产生了巨大影响，而且这种影响或许还会继续下去，人们因而开端对政府的经济政策能力和意图提出了一些疑问，他们觉得现有经济体系在功率方面的体现或许还存在一些问题和困难。尽管 2020 年还没有看到真实意义上的央行数字钱银正式发行，但跟着越来越多的政府、银行和研讨组织探究加密钱银怎么改善咱们的金融体系，这一范畴肯定会引起更多的重视。我国人民银行正在进行央行数字钱银试点，现在已完结超过 400 万笔买卖和 20 亿元人民币的买卖量。 2020 年 10 月，包含加拿大银行、英格兰银行、欧洲中央银行和美国联邦储藏银行在内的多家金融组织共同发布了一份陈述，其间概述了一些央行数字钱银发行所必需的要害特征，美联储也一向在活跃致力于数字美元的开展。
精确度：4
根底设施和 Web 3.0：2020 年，咱们见证了区块链范畴内几个要害根底设施项目的发动和发布，这些项目将在未来为很多去中心化运用程序供给支撑，其间最大的活动之一应该就是 Alchemy 运用程序接口上线，Alchemy 运用程序将自己定位为「区块链版 AWS」，他们构建的根底设施能够在以太坊节点上轻松部署和管理，现在每年可推动 75 亿美元的链上买卖。其他 Web 3.0 根底结构东西包含：
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Keep Protocol，该协议首要为开发人员供给 DAPP 链下存储服务；
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API3 是一个与 API 生态系统一起构建原生区块链的预言机，旨在将 DeFi 和 DAPP 信息报答带给 API 供给者；
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Oasis Protocol，该协议构建了支撑区块链的东西，以帮助开发人员安全地剖析数据并确保用户隐私。
整体上，鉴于加密钱银商场对去中心化运用程序的爱好日益添加，我期望看到更多的开发人员运用这些技能来降低构建 DAPP 的复杂性，一起扩展探究更多用例。
精确度：4
监管妨碍：整体而言，咱们在整个 2020 年对监管加密钱银的重视度和评论减少了，这或许是由于新冠病毒疫情的影响，政府金融组织或许将要点放在其他范畴（实际情况也是如此）。可是，一些政府组织在 2020 年仍然采取了较为严峻的加密监管举动，标明他们正在更仔细地考虑加密钱银、以及加密钱银或许会在现代美国经济中发挥的效果。2020 年，美国证券买卖委员会向加密钱银公司收取了约 4000 万美元的罚款，而美国产品期货买卖委员会「只」向加密钱银公司收取了约 900 万美元的罚款（尽管美国产品期货买卖委员会的罚款金额没有美国证券买卖委员会多，但却下了该组织史上最高的罚款金额）。值得留意的是，大多数针对加密钱银公司的制裁和处罚都针对初始代币发行（ICO）和一些灰色区域，这些灰色区域其实就是判断某些代币终究应被视为证券仍是产品。比方，美国证券买卖委员会和美国产品期货买卖委员会联合对加密钱银出资组合运用程序 Abra 处以罚款，由于 Abra 运用户能够取得传统商场的组成敞口，另外美国产品期货买卖委员会还申述了 BitMEX，宣称该买卖所为用户供给非法加密服务。不过，2020 年监管组织也有一些改进，比方美国证券买卖委员会就提议针对加密钱银创业者供给「安全港」。
精确度：3
展望未来
整个 2021 年，我估计在以下七个范畴中会看到有很多有期望的立异和添加。
1、作为排名榜首的加密钱银，比特币在价值和知名度方面将继续取得巨大添加。比特币在 2020 年头徜徉在 7,000 美元价格区间，之后攀升至 28,000 美元以上的前史新高。像 PayPal 和 Square 这样的付出巨头正在使普通用户更简单购买比特币，此外组织出资者也显现出对比特币前所未有的爱好。2019 年，比特币价格上涨 90％，2020 年，比特币价格飙升 170％，现在咱们迎来了 2021 年，我等待看到比特币价值取得更多添加并得到更广泛的运用。
2、各国政府会愈加仔细地探究央行数字钱银（CBDC），咱们或许会在 2021 年看到央行数字钱银的呈现。如上所述，一些政府和跨政府组织现已开端仔细对待数字钱银，而且开端进行深化的事例研讨、发动试点项目来探究怎么让央行数字钱银为金融服务供给更好地支撑，助力本地经济开展。不仅如此，跟着 Facebook 数字钱银 Diem 即将到来，以及诸如 Celo 之类的其他数字钱银项目推出更多产品和功用，安稳币将会作为一种可行的汇款东西激发更多政府组织的爱好，也会在商场上取得更大招引力。我国的数字人民币（DC/EP）试点项目进展的十分顺畅，2021 年，数字人民币规划和可用性规划或许会进一步扩展，乃至或许比咱们预期的还要快。在日本，已有 30 家本地银行开端研讨数字钱银，该国乃至或许会在 2021 年完成数字钱银全面发行。在英国，英格兰银行正在研讨、评价怎么供给零售央行数字钱银，并或许会在 2021 年发动试运行。
3、DeFi 价值将继续呈现爆炸式添加。在 2020 年，咱们看到 DeFi 总锁仓量添加了 15 倍，这简直不可思议！实际上，导致呈现这种添加的很大一部分原因是流动性挖矿趋势所推动的，这种趋势最早由 Compound 和 Balancer 之类的 DeFi 商场重要参与者发起，他们运用 DeFi 协议管理代币议鼓励用户供给流动性，以换取跟着时刻的推移而迅速增值的管理代币。此外，加密社区还看到另一种趋势，即开发人员会分叉现有协议和渠道，以构建其他自定义用例】或是创建具有更强去中心化特性和隐私性的协议和渠道，比方：
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Cream Finance 是从 Compound 分叉出来的；
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Swerve Finance 是从 Curve 分叉出来的。
设置 DeFi 协议比以往任何时候都更简单、更有利可图，所以我等待在这个范畴中看到更多项目呈现，也期望 DeFi 渠道上的总锁仓量能够再次大幅添加。现有 DeFi 渠道现已看到惊人的资本化趋势，这也能够使其支撑更多独特的功用，比方供给规划更大的借款、开发差异化的借款产品、等等。
4、加密钱银将会被广泛选用。即使是最苛刻的加密钱银和数字钱银批评家，现在也开端看到这些技能能够产生巨大的价值，DeFi 协议所呈现出的爆炸性添加趋势让许多人出乎预料。在拉丁美洲和东南亚商场，越来越多的人运用加密钱银进行日常金融买卖结算。此外，跟着加密社区提出更多用于构建 DAPP 的原语和东西，开发人员将能为日常消费供给更具招引力的服务。考虑到所有这些因素的交融，2021 年或许是推动干流加密钱银选用的要害一年。跟着干流广泛选用加密钱银，咱们也会开端看到更多、更透明的监管法规出台——尤其是在加密钱银零售用例中。不仅如此，当加密钱银被广泛选用，监管组织也会开端重视这一范畴。迄今为止，绝大多数加密钱银法规都会集在两个方面：
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区别加密钱银的证券和产品属性；
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遵从美国证券买卖委员会和美国产品期货买卖委员会的恰当辅导准则。
加密钱银还没有被用于日常价值存储，这方面的作业做还不多，另外怎么将安稳币和其他数字钱银用于零售、补助等服务也值得深化研讨。
5、各国政府对加密钱银买卖将怎么影响税收会越来越感爱好。在加密钱银税收方面，美国国税局（IRS）现已开端对相关买卖活动展开查询。当然，这也是由于越来越多人喜爱运用加密钱银导致的，你会发现，加密钱银现已不再局限于买卖、假贷或出资等手段，而是开端渗入到日常金融活动中的现金赫尔信贷事务。因而，2021 年或许会看到税务机关进行更多监管作业。
6、2021 年将呈现几笔加密钱银收买买卖，也会呈现几个「独角兽」，还有 IPO 和更多借壳上市。Coinbase 有望在 2021 年上市。与 Coinbase 一起，其他一些知名加密钱银公司市值也会到达「独角兽」水平，比方 Circle、币安和 Ripple。此外，价值至少到达数亿美元的加密公司或许会探究经过「借壳」方法进行上市。2020 年加密钱银职业的收买吞并均匀买卖规划从 2019 年的 1,920 万美元添加到 2020 年的 4,590 万美元，这一趋势会在 2021 年继续上涨。跟着越来越多人对加密钱银范畴产生爱好，咱们会看到更多加密钱银项目鼓起，很自然地，经过更多收买买卖，许多加密项目能够跻身「独角兽沙龙」，加密钱银事务开发量也将在 2021 年急剧添加。不仅如此，全球领先的金融组织将会对加密钱银越来越好奇，从而「影响」组织资本很多流入，因而并购和事务开展将成为 2021 年加密钱银职业主轴。
7、私家财物将逐渐开端数字化。去中心化和加密钱银能够带来更纯粹的金融价值，因而大型金融组织也期望探究根底区块链技能的巨大潜力，以更好地支撑现有金融系统。除了产生的纯金融价值之外，大型金融组织也开端看到根底区块链技能及其支撑现有金融系统的一些要害方法的巨大潜力。传统证券所有权挂号功率极低，一些合规性监督乃至需求手工操作，买卖流程长且慢，运用区块链和加密技能对传统证券所有权挂号进行数字化处理能够使成本变得更低，操作也更安全，由于可加密验证的密钥能供给更牢靠的所有权记录，而且数字化也能够带来更快的作业流程和更高的自动化程度。当然，这种改变或许会很缓慢，由于立异总会给传统金融范例带来挑战，但需求留意的是，立异也会给传统金融职业带来可观价值，这也是为什么银行也开端重视相关技能的原因之一。
最后的主意
2020 年，咱们或许看到了最黑的一只「黑天鹅」，但即便如此，加密钱银职业仍然取得了难以置信的开展、立异和添加。2021 年就要来了，期望国际尽快回归到「正常」状况。未来几个月至关重要，由于接下来的商场改变将会对区块链开发人员和普通用户产生巨大影响。尽管挑战不可避免，但我对 2021 年仍然感到十分振奋。
越来越多普通用户会接触到数字钱银，一些国家开端深化探究央行数字钱银，区块链技能也将变得更快更好——毫无疑问，咱们正迎来加密钱银职业的重要转折点，估计几年之后就能看到一个更光亮、更易于拜访、乃至更去中心化的金融未来。
来源链接：www.veradiverdict.com
视野开拓
要獲得對於社會秩序、對於它的本質和變化的理解，人們最容易想到的辦法，是將其解釋為旨在創建、形成它們的人們設計計算的產物，將它的形成，歸之於人們之間達成的協定或實證的立法。這種（因果式的）解釋方法不合乎實情，完全是非歷史的。 社會現象如果不是社會成員的協定或實證性立法的產物，而是社會發展的非意圖的後果的話，則不可能用社會性——因果性模式來解釋這些社會現象的變化。-《经济学方法论探究》
