作者：Hashed；编译：深潮TechFlow
摘要
2023年是一个充溢韧性的年份。Hashed 一直与开发者严密协作，推进区块链的大规模选用。本年，Hashed 在全球范围内对26个前期阶段的职业团队进行了出资。
作为一个团队，Hashed 与全球职业领袖树立了联系，并反思了他们对行将到来的2024年感到振奋的特定Web3范畴。
Hashed的 2024 年出资主题要点关注他们认为将发生最大影响的职业。在本文中，Hashed将会展望区块链的九大范畴。
他们认为区块链在重塑创作者经济和常识产权方面的会起到要害效果。也会要点扩展到 Ordinals 和 BRC-20 代币，这标志着比特币网络扩展的潜力。此外，Hashed会探究区块链游戏中经济活动和本钱商场的交汇点，随后深化了解下一代金融，包含什物财物（RWA）和证券代币发行（STO）。而且他们估计该职业将经过答应的 DeFi 走向成熟，这是监管组织选用的重要桥梁。
Hashed表明人工智能和区块链之间的协同效果有望带来新的进步。当看到一些生态体系选用特定于运用程序的 Rollup 来增强可扩展性时，他们认为L2的开展也是一个令人振奋的部分。本文最后介绍了为全球金融商场供给的加密欧元，以及广告作为可买卖财物没有开发的潜力。
区块链将重塑创作者经济和常识产权
与传统媒体巨头一样，丰富的构思进程的冲突依然存在，包含但不限于创立网络漫画、游戏和电影等 IP 衍生品，以及有或无AI生成内容（AIGC）的内容，这些问题一直存在，由于传统的媒体和文娱范畴巨头对开放IP根底设施采取了防御性情绪。
开放、链上和可追踪/可验证的常识产权根底设施和工作室将作为一个根底，使内容创作者以及内容创作和消费进程中的任何利益相关者都能沉浸于常识产权和内容之中，并对常识产权和内容具有一切权，这在播送时代之前是或许的，播送时代扩大并削弱了内容创作者和顾客之间的直接联系和联系。
作为一种技能，区块链将在媒体和文娱职业中发生范式改变，以完成对内容创作和消费进程中任何利益相关者的更通明、更公正的IP和版税/收入同享办理，旨在创造一个对从漫画家、名人、运动员、电影导演到动画、电影工作室和人才组织等不同范畴的出产者和顾客的创造力发生乘数效应，使其生长为更具影响力的IP（下一个奇特宝物或Hello Kitty）。
为了加快上述形式的改变，需求树立常识产权归属/证明的根底设施或常识产权开放规范，以便灵敏地施行包含 AIGC 杂乱性的答应和版税方案。在常识产权归属和证明的根底上更进一步，粉丝驱动的相似黑名单的常识产权众筹渠道、粉丝生成的相似常识产权的 ETF（如网络漫画 ETF）、动漫系列下一步开展的赌注等，都能够成为在链上互联常识产权根底上创立本钱商场的比如。当然，具有高品牌标识 IP 的个人或公司能够更快地推进这一举措。
参阅比如：常识同享、代币绑定的 NFT 答应证,、Pudgy Penguins（胖企鹅）、Yuga Labs
Ordinals和BRC-20：从头审视比特币生态体系
虽然大多数加密参与者正在评论行将到来的比特币现货ETF，但在比特币网络上正在发生一波创新浪潮，这在很大程度上被组织和一般出资者所忽视。咱们认为Ordinals和BRC-20技能是比特币生态体系的范式改变，展示了许多人认为最具主导性、广泛接受和最安全的区块链的长时刻可持续潜力。
Ordinals答应将各种类型的数据刻在比特币最小单位，即聪（sats）上，将其改变为比特币网络上的NFT。随后不久推出了 BRC-20 规范，这是一组指令，当与 Ordinals 一起运用时，答应人们在比特币网络大将这些铭文作为可替代的数字代币进行部署、铸造和搬运。这在2023年下半年变得非常盛行，增加了比特币的区块大小，并使每个区块的均匀买卖量增加了一倍。因而，比特币的均匀买卖费用比 10 月初的均匀买卖费用飙升约 20 倍，到达每笔买卖 37 美元。
现有的根底设施仍处于重生阶段，缺少可拜访性、开发人员东西和杂乱的盯梢体系。现有的代币协议缺少对第三方扩展、智能合约兼容性的支撑，而且 BRC-20 模块始终需求具体的入门教程。 2024 年将是职业战胜这些障碍、广泛选用 Ordinals 和 BRC-20 规范的要害一年。
咱们对扩展比特币生态体系的项目感到振奋。咱们预见这个范畴将像2020年以太坊去中心化金融一样打开。生态体系根底设施包含假贷商场、去中心化买卖所、桥接、聚合器、出资组合办理、开发东西和追踪根底设施等等。将这些生态与加密钱银范畴最强壮、最陈旧和最专注的社区之一以及曩昔几年中变得愈加聪明和愈加活泼的链上参与者结合起来。那些协助构建东西以完成比特币安全灵敏编程、开发独立索引根底设施或钱包、聚合体系，甚至创立原生比特币元宇宙或 NFT 商场的草创公司或协议或许会在 2024 年发生巨大影响。
参阅示例：Bounce Auction, Darewise, Multibit, Ordinals, Ordiswap, Tap Protocol, Trac, UniSat, Xverse。
区块链游戏中的经济活动与本钱商场的蓬勃开展
游戏一直是最招引人的范畴之一，在全球逾越30亿用户在一切媒体中进行经济活动。由于区块链游戏努力到达传统游戏和像Nexon、CCP这样的传统AAA游戏工作室的规范，因而招引了很多用户。此外，用户体会已经从智能合约钱包到MPC等方面进行了有意义的改进，允答应编程账户和安全性，然后为用户、游戏玩家和工作室供给更无缝的体会。
跟着区块链职业经过区块链游戏的根底设施和用户引导渠道向干流选用的生长和成熟阶段迈进，咱们预见经济活动将在实体和虚拟国际中以可替代和不行替代代币、数字身份和交际图谱、UGC和改编形式实时发生。
更具体地说，由于 DotA 源自于魔兽争霸 3 之上构建的模组，最终启发了具有逾越 1.5 亿活泼玩家的英豪联盟的创立，FOCG（彻底链上游戏）/ AW（自主国际）将经过其前端和后端的可组合性、社区办理和安全性，创造出史无前例的日益增加的虚拟经济。咱们将在下面具体解说：
前端可组合性：修正游戏客户端以具有新的用户界面、游戏艺术、声音或音乐，或者经过创立全新的客户端从头开端从头设想游戏体会。奖励此类奉献（即奖励给客户开发人员的费用）能够经过智能合约通明且主动地履行，然后完成主动且通明的收入同享模型。
后端可组合性：游戏或国际中的每个对象，包含玩家，都能够由任何智能合约在链上独自寻址，这意味着玩家能够真正完成智能合约的开端承诺，作为他们之间构成主动可履行协议的一种办法具有完好的图灵齐备逻辑，有些人称之为用户生成逻辑。构成杂乱而强壮的协议的才能将使虚拟社会到达史无前例的政治和经济杂乱性。
社区办理：当整个游戏或国际都在链上时，价值能够主动和通明地捕获，而不需求依赖于履行第三方商场版税。社区在决议怎么捕获价值方面有发言权，要么选择退出（即切换到或启动一个分叉），要么在预定义的链上办理体系中投票。捕获价值并将其堆集到社区操控的链上金库的才能能够作为虚拟经济的强壮经济飞轮。从国际内的经济活动中捕获价值能够为财物供给安稳的储藏支撑，并资助社区开展和奉献，然后进一步促进更大的经济活动。
安全性：由于 FOCG 将很多核算资源用于验证每笔买卖，链上游戏和国际将是安全的。这将增强虚拟经济活动的决心
参阅比如：Nexon MapleStory Universe, CCP Project Awakening, The Citadel, Dark Forest, MUD/Lattice, Halliday, ERC-6551, dfns
下一代金融：RWA 和股权代币
金融格局正在发生一场改造，这一改造有望弥合传统金融与区块链技能国际之间的差距。这种改变以实际国际财物（RWA）和股权代币（其产品称为 STO）为中心，包含传统上存在的链下财物，现在正在被代币化并集成到区块链生态体系中。它涵盖了广泛的实际国际财物，包含房地产、股票、债券和其他有价值的财物，一切这些财物都经过区块链技能完成兼容。
使这个时代真正特别的是，像摩根大通、高盛、KKR、汉密尔顿巷等首要传统金融玩家的积极参与。这些金融组织正在为将什物财物引入区块链铺平道路，预示着职业行将发生的巨大改变。一起，像 MakerDAO、Securitize、Chainlink、Maple Finance、Goldfinch、Ondo Finance 和 Backed Finance 等区块链协议处于前沿，作为加密原生钱银引领数字化转型，无缝习惯 RWA 和 STO。
在这种情况下，显示出了两大类别：以根底设施为中心和以财物为中心。以根底设施为中心的项目正在为这个新的金融生态体系奠定根底，创立支撑 RWA 和 STO 未来的协议、安全措施和渠道。另一方面，以财物为中心的项目旨在针对专业财物进行深度笔直定位。
咱们致力于平衡地探究这两个类别。虽然咱们认识到以财物为中心的努力具有巨大的潜力，但咱们的相对要点倾向于根底设施开发。咱们认为，为代币化和买卖构建强壮而安全的根底设施是这场金融改造的基石。
在 RWA 和 STO 改造的前期阶段，咱们看到了在熟练应对错综杂乱的全球监管环境的一起，与现有的 Web2 服务无缝交融并与首要 Web2 实体树立协作伙伴联系的项目中具有很大的增加潜力。目前，商场首要集中在与美国国债相关的产品和基本财物代币化上。但是，咱们认识到，在探究比如衍生品代币化和证券化等范畴的项目中存在相当大的机会，选用更容纳的战略来拥抱更广泛的财物类别和金融产品。咱们的评估还将包含合规性、风险办理和尽职调查等监管要素，以及高效的上下坡进程、商场可达性和可扩展性等运营要素。这些方面对于弥合去中心化金融 和传统金融之间的鸿沟至关重要，为愈加一体化和弹性的金融生态体系奠定了根底。
参阅比如：MakerDAO, Securitize, Chainlink, Maple Finance, Goldfinch, Ondo Finance, Backed Finance
取得答应的 DeFi 促进受监管的组织选用
2020-2021 年期间，中心化金融协议鼓起，使大众能够接触到加密钱银作为可出资的财物类别。但是，2022 年发生了一系列事情，几个中心化参与者的一些不良行为迅速玷污了整个职业，导致了广泛的抛售和杠杆清算，这使得 2023 年见证了强壮的 DeFi 创新的出现，例如同享池永续 DEX 和点对点钱银商场。
咱们估计 2024 年 DeFi 范畴将在组织方面看到改造性的开展。与彻底去中心化的产品（例如 GMX、Lido、Morpho 等）不同，咱们看到答应的 DeFi 项目在其协议规划中引入了受控拜访模型，优先考虑与监管合规、隐私和安全相关的问题。
答应型 DeFi 协议鼓起的首要驱动力是对监管合规性的日益重视。各国政府寻求将加密钱银和区块链运营纳入监管结构，因而优先考虑合规性和组织结构化入职的答应 DeFi 渠道有望受益。一种办法是施行 KYC 或 KYB 验证程序，并辅以零常识技能来保护客户隐私。经过这些拜访操控，协议能够下降未经授权的买卖和潜在漏洞的风险，然后进步欢迎组织本钱的或许性。
组织本钱推进着传统金融商场的开展，咱们估计，假如有适宜的根底设施和协议，这些资金流将更适合在链上互动。
在假贷范畴，假如组织有必要献身超量典当财物的本钱功率，他们不太或许考虑运用杠杆。但对于典当借款的开展，就需求适当的信誉评级根底设施来捕捉链上脚印、风险办理和精确的财物价格预测。组织也着重下行保护和对冲才能，因而，定价链上风险的保险商场是要害。具有现有加密财物的组织或许会寻找取得收益的途径。假如是这样，咱们估计具有答应功用的企业级渠道（例如经过验证的验证器集或重视安全的根底设施供给商）将特别有招引力。
答应型DeFi模型将是监管组织选用的第一步。从长远来看，这使得职业能够以一种受控和有结构的办法从规模化中受益。
参阅事例：Alluvial Finance、Blueprint Finance、Centrifuge、Fortunafi、Fractal Protocol、Maple Finance。
AI与区块链的交融
在加密职业之外，人工智能在 2023 年占有了主导地位。这对技能专家和先驱们提出了一个应战：怎么在咱们取得民主化进步的一起，怎么坚持中立和可组合的网络根底设施。
区块链为缓解强壮的技能和经济体系中的操控和办理相关应战供给了一条有出路的途径。经曩昔中心化办理、增强通明度和改善数据隐私，区块链能够有助于创立愈加公正、负责任和容纳的人工智能生态体系。
AI和区块链技能的交融代表了一种协同效果，它对重塑各种职业具有巨大潜力。AI凭借其剖析巨大数据集和进行智能预测的才能，能够进步区块链网络内的功率和决议计划进程。另一方面，区块链供给了一个去中心化且安全的渠道，用于存储和办理数据，这能够处理与AI相关的一些应战，例如数据隐私和安全问题。这两种技能一起创立了一个强壮的结构，能够改造从金融到医疗保健等职业。
经过AI在区块链服务上的实质性进步体现在智能合约的增强上。智能合约是自履行的合约，合约条款直接写入代码中。AI能够集成到剖析智能合约的条件和结果中，使它们更能习惯不断改变的环境。这种动态组合不仅确保了合约履行的精确性，还答应在区块链生态体系内主动化杂乱的决议计划进程。
Midjourney 和 Stable Diffusion 等深度学习模型或许会成为相似于 ChatGPT 媒体版别的协议，原创内容和 IP 持有者能够质押他们的财物（NFT、游戏物品、相片、论文、标志性规划等）来证明一切权和原创性，产品发生的一部分收入能够作为忠诚度补偿进行分配。这将缓解人工智能引擎生成的内容的IP一切权问题，并为内容创作者拓荒新的商场。
到2024年，更多的建设者将运用这些技能赋能去中心化的开源网络，具有杰出的办理，彻底改变咱们出产和消费数字体会的办法。区块链和AI的无缝集成不仅仅是它们各自优势的总和，而是一种具有每个产品中突出特性的倍增协同效果。以鼓励相容的AI支撑产品和可持续的协议规划将逾越现有的web2运用程序。
参阅事例：Worldcoin、Lovo AI、Zettablock、Gensyn、Modulus labs、Ritual.net
经过拥抱特定于运用程序的Rollup（L3）来引领L2的开展
2023 年是L2可用性扩展的时期。跟着Arbitrum阅历爆炸式增加，而且很多公司运用OP仓库创立自己的Rollup处理方案，很多L2处理方案开端出现。GMX和Friend.Tech等服务的病毒式发布预示着L2有更广泛选用的潜力。
运用自己的高性能CPU进行核算的运用特定Rollup（L3）将在2024年发生更大的影响，以树立这一势头。Vitalik Buterin 在2020年以Rollup为中心的路线图中着重，以太坊需求处理数据和核算可扩展性方面的可扩展性问题。数据可扩展性估计将经过施行EIP-4844和分片逐渐处理。但是，核算可扩展性首要由Rollup处理。第3层经过持续在Rollup内供给结算和组合性，依托通用层进行争议处理，坚持与根底层相同的安全等级，为核算可扩展性提出了一个实际处理方案。
但是，这是一种权衡。虽然它以较低的本钱和高性能有效地运转运用程序，但它献身了与其他Rollup上的运用程序的组合性。虽然如此，从具有自己的生态体系中获益更多的运用程序（例如dYdX、Ronin等），在更可控的环境中供给服务，更适合于运用特定Rollup。跟着咱们估计在2024年将有几个资金足够、以大规模选用为方针的游戏和交际运用程序的推出，L3将在为很多用户一起供给高质量服务的游戏、托管很多文本、图像和视频的交际服务，以及处理来自买卖者的很多流量的根据订单的买卖所中发挥更大效果。
根底设施层的哪个部分将受益最多？或许是办理验证者核算和排序的顺序层项目，以及增强不同运用特定Rollup间可组合性的层。此外，旨在最小化运用特定卷积中的矿工可提取价值（MEV）的产品、遏止中心化验证节点的隐私处理方案，以及快速搭建运用特定Rollup的高性能验证节点的处理方案，估计将见证明显开展。
参阅比如：Radius, Cartesi, Espresso, Astria, Automata, AltLayer
为全球金融商场供给加密形式的欧元和美元
安稳币生态体系已开展成一个巨大的商场，截至2023年底价值约1300亿美元，其间Tether的USDT发行量约为900亿美元。USDT成功的一个重要原因是它是第一个针对区块链空间金融商场的安稳币，但咱们认为，特别是在2024年，安稳币将阅历一个严重改变，由于它们将转向为特定用户集体和用途规划的定制化处理方案。这种改变将包含考虑比如在岸与离岸方针、合规水平缓根底钱银选择等因素。虽然明年在美国看到联邦等级的安稳币法令依然不太或许，但咱们认为咱们将持续看到企图推翻现有主导产品的尝试。
目前，安稳币商场首要由美元为根底的选项（如USDT、USDC和DAI）所主导。美元几乎独占了在加密钱银中构成的金融商场的钱银面额，与此一起，需求强壮钱银支撑的国家的人们正在转向最被证明的一切储藏钱银——美元，而不是运用次级或三级储藏钱银。一起，Tether现在是美国国债的最大购买者之一，即便与持有美国国债的一切国家比较，它在持有量方面也排名前15，这表明运用美元作为在线或在美国境外未经美国彻底监管和授权的买卖前言的需求有多大。
2024 年，咱们将持续看到不同的办法来完成以美元计价的安稳币（又叫加密欧洲美元）的推翻性潜力，而且在一个由USDT和USDC主导的商场中，会不断竞争者进入这个商场。在这个进程中，咱们将看到安稳币发行组织的出现，为金融商场、B2B支付、C2C汇款等供给专门的服务，而这些服务迄今为止都是由单一安稳币处理的。与此一起，用户体会创新将出现在面向最终用户的范畴，然后带来更多根据安稳币的服务，包含与现有金融科技运用程序竞争或协作的新银行、银行卡和 API 东西。
虽然安稳币的用途在分解，但加密欧元/美元的未来运用将以推翻主导这些传统金融商场的首要参与者为特征。在当前金融科技格局中致力于安稳钱银乐高的建设者将具有巨大的潜力，最终创立一个包含一级和二级商场、衍生品和外汇商场的根据安稳币的金融商场。
参阅比如：Circle, First Digital, StraitsX, Mountain Protocol, REAP, BasedApp, Bleap
区块链对数字广告商场的影响
区块链技能有望彻底改变广告职业，处理长时刻困扰传统在线广告形式的隐私和功率问题。作为互联网事务的支柱，广告一直因独占用户数据而遭到批评。但是，Web3的出现——着重自主权和隐私，出现了一种新范式。
在Web3运用中，依赖服务器端数据存储或客户端cookie来获取用户信息变得多余。区块链的通明性，即一切买卖数据都被存储和可拜访，供给了一个强壮的数据库，用于剖析和识别潜在客户，大大进步了广告功率。对于广告商来说，这意味着一个更直接的定位进程，由于在各种媒体渠道上同享的钱包信息能够用来向用户供给相关广告，即便他们在不同渠道上浏览。考虑到曾经隐私法令对广告效果的限制，这种办法特别有利。
这种向根据 Web3 的广告形式的改变有望打破大公司在广告商场的独占，为更具竞争力和多样化的媒体格局铺平道路。经过最大极限地减少中介费用，媒体组织和广告商都将取得明显收益。此外，广告时段和要害词期货商场的或许性，运用其随时刻波动的价值，能够为本钱商场引入新的动力，供给对冲商场波动的机会。
此外，用户隐私依然是最重要的问题。正在开发的先进加密技能能够为用户供给隐藏其买卖数据的选项，然后在运用这些服务时维护他们的隐私。高效广告和隐私保护之间的这种平衡是区块链驱动的广告未来的基石，为职业中的一切利益相关者带来了一个充溢活力和更公正的商场。
参阅比如：Brave Browser, Hypelab, Persona, Slise
此时快讯
【今日恐慌与贪婪指数为67，等级仍为贪婪】金色财经报道，今日恐慌与贪婪指数为67（昨日为68），等级仍为贪婪。注：恐慌指数阈值为0-100，包含指标：波动性（25%）＋市场交易量（25%）＋社交媒体热度（15%）＋市场调查（15%）＋比特币在整个市场中的比例（10%）＋谷歌热词分析（10%）。
